Previsão da taxa de juros utilizando o modelo de Vasicek

AUTOR(ES)

Schoof, Hagen

DATA DE PUBLICAÇÃO

17/08/2011

RESUMO

Este trabalho estuda a previsão da taxa de juros com foco em uma estratégia de investimento. Inicialmente é feita a parametrização da taxa de juros com o modelo de Vasicek para posterior aplicação do modelo autorregressivo tanto na taxa de juros quanto nos parâmetros do Vasicek. O instrumento financeiro escolhido para verificar a eficácia da metodologia proposta foi o constant matutity swap aplicado em alguns vértices. Os resultados variaram significativamente para os diferentes horizontes de calibragem e períodos de amostragem sem um padrão de desempenho.

ASSUNTO(S)

juros vasicek previsão taxas de juros - modelos matemáticos investimentos - administração

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